銀行業(yè)利潤(rùn)過(guò)高？尚福林：應(yīng)從形成和分配兩維度客觀分析

　　新京報(bào)訊（記者 侯潤(rùn)芳）疫情沖擊之下，實(shí)體經(jīng)濟(jì)承壓，不過(guò)一季度銀行業(yè)利潤(rùn)逆勢(shì)增長(zhǎng)，這引發(fā)了不少人對(duì)銀行業(yè)高利潤(rùn)的批評(píng)。實(shí)際上，近年來(lái)不時(shí)有對(duì)銀行業(yè)高利潤(rùn)的批評(píng)聲音。如何看待這種批評(píng)？在今年全國(guó)兩會(huì)期間，全國(guó)政協(xié)常委、經(jīng)濟(jì)委員會(huì)主任，原中國(guó)銀監(jiān)會(huì)主席尚福林接受新京報(bào)書(shū)面采訪時(shí)表示，要從兩個(gè)維度客觀分析銀行業(yè)利潤(rùn)的表現(xiàn)：一是利潤(rùn)是如何形成的，二是利潤(rùn)用到哪里去。

　　其中，從利潤(rùn)形成的維度看，銀行利潤(rùn)主要來(lái)自存貸利差，利潤(rùn)形成反映了三方面積極因素：首先從余額看，截至目前，銀行業(yè)為抗擊疫情、企業(yè)復(fù)工復(fù)產(chǎn)提供信貸支持近3萬(wàn)億元，側(cè)面反映出了銀行業(yè)支持疫情防控和經(jīng)濟(jì)發(fā)展的力度。而信貸規(guī)模基數(shù)的大幅擴(kuò)張客觀上會(huì)反映為銀行利潤(rùn)余額的增加。其次，從增速看，銀行利潤(rùn)增長(zhǎng)幅度遠(yuǎn)低于信貸規(guī)模增長(zhǎng)幅度，側(cè)面反映了銀行減費(fèi)讓利的階段性成效。第三，從盈利能力看，近年來(lái)銀行機(jī)構(gòu)自身經(jīng)營(yíng)管理能力得到加強(qiáng)，公司治理逐步完善，風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制不斷健全，經(jīng)營(yíng)管理水平和效率持續(xù)提升，業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型和產(chǎn)品創(chuàng)新加快，資產(chǎn)質(zhì)量顯著改善，這是商業(yè)銀行利潤(rùn)保持穩(wěn)定的重要原因。

　　尚福林進(jìn)而表示，除了利潤(rùn)形成的維度，更應(yīng)當(dāng)關(guān)注銀行利潤(rùn)如何分配。在他看來(lái)，我國(guó)實(shí)體經(jīng)濟(jì)受疫情負(fù)面影響較大，目前已經(jīng)表現(xiàn)出不良貸款存量增加，不良貸款率反彈，未來(lái)壓力還會(huì)加大。合理的利潤(rùn)水平有助于應(yīng)對(duì)未來(lái)可能出現(xiàn)的不良貸款反彈和經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)，推進(jìn)不良貸款處置。此外，保持合理的盈利水平和利潤(rùn)留存比例，有利于增強(qiáng)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的實(shí)力。

　　尚福林進(jìn)一步表示，經(jīng)濟(jì)與金融二者是不可分割的一個(gè)有機(jī)體。一方面，金融業(yè)不能完全以自身利益最大化為原則。在當(dāng)前疫情防控和支持經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的關(guān)鍵時(shí)期，更要平衡好穩(wěn)增長(zhǎng)和防風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系，引導(dǎo)金融資源更多流向民營(yíng)、小微企業(yè)和社會(huì)民生等薄弱領(lǐng)域。同時(shí)，金融業(yè)也有必要留出一部分“家底”，保持合理的利潤(rùn)留存比例，增強(qiáng)自身風(fēng)險(xiǎn)抵御和化解能力。

　　以下是尚福林委員的書(shū)面回復(fù)：

　　金融業(yè)是一個(gè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)特殊的行業(yè)，有很強(qiáng)的外部效應(yīng)。銀行業(yè)更是如此，其負(fù)債來(lái)源主要是存款，涉及老百姓(603883,股吧)的切身利益。銀行業(yè)在支持疫情防控和經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展過(guò)程中，做了大量工作，同時(shí)也受到疫情的沖擊。一季度數(shù)據(jù)看，銀行業(yè)運(yùn)行整體平穩(wěn)，主要監(jiān)管指標(biāo)均在合理區(qū)間。商業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)6000億元，同比增長(zhǎng)了5%。我認(rèn)為，這個(gè)數(shù)據(jù)要放在全局中從兩個(gè)維度客觀分析，一是利潤(rùn)是如何形成的，二是利潤(rùn)用到哪里去。

　　首先，銀行利潤(rùn)主要來(lái)自存貸利差，利潤(rùn)形成反映了三方面積極因素。

　　一是從余額看，側(cè)面反映出了銀行業(yè)支持疫情防控和經(jīng)濟(jì)發(fā)展的力度。我國(guó)社會(huì)融資結(jié)構(gòu)中，間接融資比例很高，主要來(lái)自銀行信貸。在這次抗擊疫情中，銀行業(yè)加大對(duì)企業(yè)特別是小微企業(yè)的信貸支持幫扶力度。一季度社會(huì)融資規(guī)模中，人民幣貸款增加7.1萬(wàn)億元，同比多增1.3萬(wàn)億元。銀行業(yè)新增貸款投放和債券投資分別為7.8萬(wàn)億元和1.7萬(wàn)億元，均明顯超過(guò)上年同期水平。其中，企業(yè)信用貸款新增2.4萬(wàn)億元，超過(guò)去年全年水平。截至目前，銀行業(yè)為抗擊疫情、企業(yè)復(fù)工復(fù)產(chǎn)提供信貸支持近3萬(wàn)億元。信貸規(guī)模基數(shù)的大幅擴(kuò)張客觀上會(huì)反映為銀行利潤(rùn)余額的增加。

　　二是從增速看，銀行利潤(rùn)增長(zhǎng)幅度遠(yuǎn)低于信貸規(guī)模增長(zhǎng)幅度，側(cè)面反映了銀行減費(fèi)讓利的階段性成效。近年來(lái)，圍繞“增量、擴(kuò)面、提質(zhì)、降本”的總體要求，監(jiān)管部門(mén)鼓勵(lì)銀行機(jī)構(gòu)對(duì)受困小微企業(yè)和涉農(nóng)主體減息讓利，給予下調(diào)利率、延遲收息、調(diào)整還本付息方式等優(yōu)惠。在這次抗擊疫情中，銀行普遍采取了臨時(shí)性延期還本付息，減免費(fèi)用等等措施，為受疫情影響較大的地區(qū)、行業(yè)和企業(yè)提供差異化、針對(duì)性、優(yōu)惠性的金融服務(wù)。截至目前，到期貸款本息延期規(guī)模超過(guò)1萬(wàn)億元。一季度末，商業(yè)銀行利潤(rùn)同比增速為5%，而相對(duì)應(yīng)的各項(xiàng)貸款同比增長(zhǎng)了12.5%，普惠型小微企業(yè)貸款余額12.55萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)了25.9%。隨著近年來(lái)利率市場(chǎng)化進(jìn)程加快，銀行凈息差不斷收窄，利率水平始終處在下行通道，資本利潤(rùn)率和資產(chǎn)利潤(rùn)率兩項(xiàng)指標(biāo)，同比均略有下降。

　　三是從盈利能力看，源于宏觀經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)較快發(fā)展和金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革成果。近年來(lái)，在為經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展提供金融支持的同時(shí)，金融業(yè)自身也實(shí)現(xiàn)了快速發(fā)展。銀行機(jī)構(gòu)自身經(jīng)營(yíng)管理能力得到加強(qiáng)，公司治理逐步完善，風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制不斷健全，經(jīng)營(yíng)管理水平和效率持續(xù)提升，業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型和產(chǎn)品創(chuàng)新加快，資產(chǎn)質(zhì)量顯著改善。從上市銀行披露的成本收入比指標(biāo)看，指標(biāo)逐年下降（指標(biāo)數(shù)值越低，反映機(jī)構(gòu)盈利能力越強(qiáng)）。工商銀行去年成本收入比23.28%，遠(yuǎn)低于國(guó)外銀行。這也是商業(yè)銀行利潤(rùn)保持穩(wěn)定的重要原因，反映了金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革成效。

　　另一方面，更應(yīng)當(dāng)關(guān)注銀行利潤(rùn)如何分配。銀行業(yè)利潤(rùn)主要用于繳納企業(yè)所得稅、對(duì)投資者分紅、計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備和利潤(rùn)留存補(bǔ)充資本。在當(dāng)前統(tǒng)籌疫情防控和經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展任務(wù)形勢(shì)下，后兩項(xiàng)意義尤其重要。一是合理利潤(rùn)水平有利于應(yīng)對(duì)外部風(fēng)險(xiǎn)沖擊。我國(guó)實(shí)體經(jīng)濟(jì)受疫情負(fù)面影響較大，由于銀行效益與宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)是順周期關(guān)系，且金融風(fēng)險(xiǎn)存在一定滯后性，金融業(yè)內(nèi)防風(fēng)險(xiǎn)擴(kuò)散、外防風(fēng)險(xiǎn)傳染的壓力也在加大。目前，已經(jīng)表現(xiàn)出不良貸款存量增加，不良貸款率反彈，未來(lái)壓力還會(huì)加大。不良資產(chǎn)會(huì)侵蝕銀行利潤(rùn)，同時(shí)，利潤(rùn)也是核銷(xiāo)不良的重要來(lái)源。2019年末，銀行處置不良貸款總量達(dá)2.3萬(wàn)億元，為近年來(lái)最高水平。一季度銀行業(yè)處置不良貸款達(dá)到4500億元，較去年同期增加810億元。未來(lái)還將持續(xù)推進(jìn)不良貸款處置，合理的利潤(rùn)水平有助于應(yīng)對(duì)未來(lái)可能出現(xiàn)的不良貸款反彈和經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)。二是利潤(rùn)留存是重要的內(nèi)源性資本補(bǔ)充渠道。銀行信貸投放受到資本約束，信貸擴(kuò)張必然會(huì)給銀行帶來(lái)資本補(bǔ)充壓力。特別是對(duì)于發(fā)揮支農(nóng)服務(wù)、小微金融服務(wù)主力軍的中小銀行而言，現(xiàn)有外源性補(bǔ)充渠道有待進(jìn)一步拓寬，利潤(rùn)留存是其最為重要的內(nèi)源性資本補(bǔ)充渠道之一。保持合理的盈利水平和利潤(rùn)留存比例，有利于增強(qiáng)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的實(shí)力，更好地為促進(jìn)經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定發(fā)展提供保障和支持。

　　服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)是金融的天職和宗旨。金融業(yè)是經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的資金循環(huán)體系，經(jīng)濟(jì)與金融二者是不可分割的一個(gè)有機(jī)體。金融業(yè)不能完全以自身利益最大化為原則。在當(dāng)前疫情防控和支持經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的關(guān)鍵時(shí)期，更要平衡好穩(wěn)增長(zhǎng)和防風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系，把解決實(shí)體企業(yè)融資難題、與企業(yè)共渡難關(guān)作為突破口，加大對(duì)相關(guān)主體的幫扶力度，引導(dǎo)金融資源更多流向民營(yíng)、小微企業(yè)和社會(huì)民生等薄弱領(lǐng)域。同時(shí)，也有必要留出一部分“家底”，保持合理的利潤(rùn)留存比例，增強(qiáng)自身風(fēng)險(xiǎn)抵御和化解能力，進(jìn)一步促進(jìn)金融自身發(fā)展與實(shí)體經(jīng)濟(jì)的良性互動(dòng)。